Проблема выбора высокодоходных и надежных инструментов является всегда актуальной. Сегодня рынок предлагает инвесторам, которые хотят сохранить и приумножить собственные сбережения широкий инструментарий от банковских депозитов до паев и сертификатов Инвестиционных фондов;
Каждый из этих инструментов имеет свои плюсы и минусы, о которых прекрасно информирован любой опытный инвестор. Компания Афенида Менеджмент предлагает еще один инструмент, который, на наш взгляд несет значительно меньшие риски при большей доходности - кратко и среднесрочные инвестиции в зарубежную недвижимость.
Краткая история вопроса.
Многие инвесторы в России и Украине уже сталкивались с "короткими" инвестициями в недвижимость в первой половине 2000-х годов, когда наблюдался бурный рост цен в Москве, Петербурге, Киеве и других городах. Механизм получения доходности был весьма прост - покупка недвижимости по более дешевой цене либо инвестирование в первичную недвижимость на ранних - более дешевых - этапах. Затем продажа через определенное время по более высоким ценам. Доходность таких операций могла колебаться от 20 - 30 до 100 процентов годовых и выше. В 2005 - 2006 годах динамика роста цен на недвижимость и в России, и в Украине стала постепенно замедляться.
В период 2006 - 2007 годов инвесторы в странах СНГ переключились на вложения в Инвестиционные фонды. Лучшие Компании по управление активами в это время показывали доходность 70 - 120%. Но ипотечный кризис в США в 2007 году и продолжающаяся лихорадка на финансовых рынках в 2008 говорят о начале затяжной рецессии экономики США, а за ней и на мировых финансовых рынках. В этих условиях в в Инвестиционные фонды в России, и в Украине не показывают интересную доходность, а иногда инвесторы просто фиксируют убытки. Текущую динамику доходности паевых и инвестиционных фондов можно просмотреть на сайтах www.pif.investfunds.ru (Россия) и www.investfunds.com.ua (Украина).
Некоторые управляющие компании зарабатывают и на падающем рынке, но это скорее исключение, чем правило. Становится актуальным вопрос - куда направить денежные средства? В условиях снижения доходности на фондовом и финансовом рынках мы советуем инвесторам обратить внимание на такой финансовый инструмент как кратко и среднесрочные инвестиции в зарубежную недвижимость.
Любой инвестор знает, что легко работать и зарабатывать на растущих рынках, независимо от того это фондовый рынок, рынок недвижимости или рынок нефти. Так вот вся прелесть инвестиций в зарубежную недвижимость в том, что вы ВСЕГДА работаете только на РАСТУЩИХ рынках. В отличие от финансовых и фондовых рынков, которые представляют из себя глобально связанный организм и если уж рушатся, то все вместе (подробнее в Разделе сайта Преимущества перед фондовым рынком), рынки недвижимости разных стран не \связанны друг с другом. То есть в каждый определенный момент рынки недвижимости одной или нескольких стран испытывают быстрый рост.
Соответственно, мы не привязываемся к одной определенной стране, а работаем на тех рынках, чья недвижимость в данный конкретный момент показывает самую высокую доходность. В 2006 - 2007 году это были рынки Прибалтики, Черногории, Хорватии, Дубаи, Сингапура. В 2007 - 2008 мы выделяем для инвестиций Дубаи, Панаму, Турцию и Египет.
На перспективу 2009 - 1010 года мы смотрим на Уругвай, Абу Даби (ОАЭ) и Марокко. Дополнительным преимуществом является также тот факт, что рынки недвижимости, в отличие от других рынков (золота, ценных бумах, нефти и т.д.) не испытывают резких - в течение нескольких дней или недель - обвалов или подъемов. С учетом того, что мы работаем только с кратко и среднесрочными инвестициями (до 12 месяцев), Инвестор всегда может спокойно, никуда не торопясь, выйти из проекта в той стране, рост цен на недвижимость в которой начинает подавать признаки охлаждения и войти в новый проект в растущий рынок.
В результате при инвестировании в рекомендуемые нами страны и объекты, Инвестор ВСЕГДА вкладывает деньги в активы, которые РАСТУТ. Классическим примером стали неудачные инвестиции двух наших клиентов. Первый клиент инвестировал в апреле 2007 года 300 тыс долл в Проект DAMAC Ocean Heights в Дубаи, хотя мы не рекомендовали ему этот объект, так как он продавался, по нашему мнению, по изначально высокой цене и предлагали на выбор ряд других проектов.
Второй клиент в мае 2007 года такж вопреки нашим рекомендациям инвестировал в Coronado Country Club в Панаме. Оба клиента вышли из проектов практически одновременно в начале февраля 2008 года. Первый клиент получил доходность 9% по проекту, второй - 13%. Хотя мы предлагали на выбор несколько альтернативных проектов, которые за аналогичный период генерировали от 65 до 80%. Так вот неудачей для нас является получение инвестором слишком низкой прибыли. Но все - равно ПРИБЫЛИ.
Речь о том, что инвестор может сработать "в минус" даже не ведется. Поэтому при кратко и среднесрочных инвестициях в зарубежную недвижимость вопрос стоит не в том, заработаете вы или нет, а в том - СКОЛЬКО ВЫ ЗАРАБОТАЕТЕ.
|
